Изчисляване на амортизираната стойност на кредитите по метода на esp. Пример за изчисляване на амортизирана стойност на финансови активи и финансови пасиви

За да се приведе стойността на различни активи до „един знаменател“, в единния сметкоплан се въвеждат нови понятия - ефективен лихвен процент (ERR) И амортизирана стойност (AC) .

Ефективен лихвен процент (ESP) - инструмент, който ви позволява да сравнявате рентабилността на различни активи с предварително известни парични потоци. Те включват предимно заеми, депозити и дългови ценни книжа.

Проблемите с риска няма да бъдат разгледани в тази статия; Ние ще считаме всички финансови инструменти за безрискови.
ESP на финансов инструмент се определя така, че сумата, изчислена по формулата, да е равна на нула:

В повечето случаи ESP се определя при издаване на заем или при закупуване на пакет от дългови ценни книжа и не се променя до изплащане. Но в някои случаи ESP може да се промени, например за облигация с променлив купон.

След като определихме ESP, можем да изчислим Амортизирана стойност актив (КАТО). Точно както ESP ви позволява да сравнявате рентабилността на различни активи, амортизираната стойност ви позволява да сравнявате тяхната стойност във всеки един момент.
Амортизираната стойност представлява сумата от очакваните дисконтирани парични потоци за целия живот на актива и се определя по формулата:

По този начин за заеми и дългови ценни книжа имаме разлика между лихвен доход, изчислен в съответствие с метода ESP, и лихвен доход, начислен в съответствие с условията на договора. Тоест, всъщност имаме допълнителни приходи (или разходи) от лихви, които трябва да бъдат счетоводно отразени.

За да отчете тези допълнителни приходи/разходи, новият сметкоплан предоставя нова концепция – корекция. За съжаление този термин се отнася до различни понятия, които са взаимно свързани.

Нека ги представим под формата на обща таблица:

Например в акаунт за първа поръчка 503 „Дългови ценни книжа, държани до падеж“Открити са 16 изравнителни сметки за увеличаване и намаляване на стойността на дългови ценни книжа - от сметка 2 ред 50350 „Корекции, които увеличават цената на дълговите ценни книжа на Руската федерация“до втори брой на поръчката 50367 „Корекции, които намаляват стойността на дългови ценни книжа, прехвърлени без отписване.“

Сега да преминем към най-трудния въпрос - как да изчислим корективната сума и как корективните суми са свързани със салдата в корективните сметки.

Нека да разгледаме изчисленията на корекциите, използвайки примера на дългова ценна книга със следните параметри:
И така, ето изчислението на корекцията (ако се интересувате само от крайния резултат, вижте окончателните формули по-долу):

Баланс на сметката за корекция = BalanceCorr(di) = AC(di) – StPriobr - Натрупан лихвен доход по линейния метод = AC(di) - СтПриобр – ПКД(дi) – Натрупана отстъпка (di) =
съответно

Общо взето сумата на корекцията, изчислена към датата на отчета, е равна на:

• Амортизирана стойност
• Минус цена за придобиване
• Минус натрупанапроцент доход от купони
• Минус натрупана отстъпка(или бонус)
• Минус Начално салдоПо сметка корекции, които увеличават OstChCorrУвеличаване )
• плюс Начално салдоПо сметка корекции, които намаляватстойността на финансовия актив ( OstChCorrReduce )

Тази формула е удобна за използване за изчисляване на корекции, когато се използва методът ESP за изчисляване на амортизирана стойност.

Струва си да се отбележи, че в момента на закупуване на ценна книга салдото в корекционната сметка е нула. Когато падежът на облигацията настъпи, балансът на корекционната сметка също става нула, тъй като единственият очакван паричен поток е обратното изкупуване на ценната книга и d j -d i става нула.

Трябва също да се отбележи, че съгласно клауза 3.14 от Наредба № 494-P „...първоначално изчисленият ESP... може да се счита за непазарен, ако попада извън обхвата на наблюдаваните пазарни проценти.“В случай, че ESP, изчислен с помощта на горната формула, е признат за непазарен, амортизираната стойност се изчислява въз основа на пазарния лихвен процент.

Това води до допълнителна корекция на датата, на която ценната книга е придобита. Корекцията отразява реализирания приход/разход, тъй като пазарният лихвен процент е по-нисък/по-висок от изчисления. Графиката показва опростен пример за това как амортизираната стойност и салдото по сметката за корекция могат да се променят:
Моля, имайте предвид, че графиката показва динамиката на амортизираната стойност (по метода ESP) и салдото в корективната сметка за облигация с нулев купон (т.е. облигация, първоначално пласирана от емитента с отстъпка). За по-голяма яснота графиките на AC и салдото по корекционната сметка са показани като непрекъснати, въпреки че на практика изчисляването и отразяването на корекциите се извършват само на определени дати (например в последния ден от месеца, на датата на плащане на купона , на датата на падежа на ценната книга).

Разгледахме сравнително прост случай, но той вече показва, че изчисляването на ESP, амортизираната стойност и корекциите не е елементарна задача и изисква специално внимание. Излишно е да казвам, че една счетоводна система, която отговаря на изискванията на новия сметкоплан, трябва да извършва всички тези изчисления автоматично и не само при поискване от потребителя, но и при настъпване на определени събития.

В допълнение, решението трябва да предостави обяснение на формулите, използвани при изчислението, т.е. да покаже как се изчислява ESP, амортизирана стойност или амортизиран лихвен доход за конкретна ценна книга. Тези преписи са полезни както за специалисти от самата организация, така и за представители на регулаторите.

В заключение бихме искали да добавим, че законодателят, като взема предвид сложността на изчисленията, използвайки метода на ефективния лихвен процент, е предвидил в редица случаи възможността за използване на линейния метод за изчисляване на доходите от лихви. В този случай, разбира се, не се правят корекции.

Амортизирана стойност

Амортизираната стойност на финансов актив или финансов пасив е стойността, получена чрез изваждане от себестойността на актива или пасива при първоначално признаване на всички извършени (получени) плащания, коригирана с кумулативната амортизация на разликата между първоначално признатата сума и сумата действително получени (платени) за финансовия инструмент, както и сумата на загубите от обезценка, признати по отношение на посочения инструмент.

Разликата се амортизира с помощта на ефективния лихвен процент. Начислената лихва включва амортизация на отсрочени транзакционни разходи при първоначално признаване и премии или отстъпки при обратно изкупуване, като се използва методът на ефективната лихва.

Начислените приходи от лихви и начислените разходи за лихви, включително начислените доходи от купони и амортизирания сконто и премия, не се показват отделно, но са включени в балансовата стойност на съответните активи и пасиви.

За финансови активи и финансови пасиви с плаващ лихвен процент, в момента на установяване на нов купон (лихвен) процент, паричните потоци и ефективният лихвен процент се преизчисляват. Ефективният лихвен процент се преизчислява въз основа на текущата амортизирана стойност и очакваните бъдещи плащания. В този случай текущата амортизирана стойност на финансовия инструмент не се променя и по-нататъшното изчисляване на амортизираната стойност се извършва с помощта на новата ефективна ставка.

Методът на ефективния лихвен процент е метод за изчисляване на амортизираната стойност на финансов актив или финансов пасив и начисляване на приходи или разходи за лихви за съответния период от живота на финансовия актив или пасив.

Ефективният лихвен процент е процентът, който дисконтира очакваните бъдещи парични плащания или постъпления през очаквания живот на финансовия инструмент или, ако е подходящо, по-кратък период до нетната балансова стойност на финансовия актив или финансов пасив. При изчисляване на ефективния лихвен процент, Банката оценява паричните потоци, като взема предвид всички договорни условия на финансовия инструмент (например възможността за предсрочно погасяване), но не взема предвид бъдещите кредитни загуби.

Това изчисление включва всички значителни комисионни и такси, платени и получени от страните по договора, които представляват неразделна част от изчисляването на ефективния лихвен процент, транзакционните разходи и всички други премии и отстъпки.

В този случай съществеността трябва да се разбира като оценка на въздействието на такива комисионни и такси върху стойността на ефективния лихвен процент. За тези цели Банката е установила критерий за същественост от 10%.

Когато изплащането на получените заеми е под съмнение, тяхната балансова стойност се коригира до тяхната възстановима стойност и приходите от лихви впоследствие се записват въз основа на лихвения процент, който е бил използван за дисконтиране на бъдещи парични потоци за определяне на възстановимата стойност. Предполага се, че паричните потоци и животът на сетълмент на група подобни финансови инструменти могат да бъдат надеждно оценени. Въпреки това, в онези редки случаи, когато не е възможно да се оценят паричните потоци или очаквания живот на даден финансов инструмент, Банката използва договорните парични потоци за целия договорен живот на финансовия инструмент.

Основни счетоводни принципи – Тези финансови отчети на Банката са изготвени на принципа на текущо начисляване.

Счетоводството се поддържа от банката в съответствие с руското законодателство. Придружаващите финансови отчети, които са изготвени от счетоводни записи, поддържани в съответствие с руските счетоводни правила, са преизчислени съответно, за да отговарят на Международните стандарти за финансови отчети (МСФО).

Отчетна валута - Валутата, използвана при изготвянето на тези финансови отчети, е руската рубла, съкратено „RUB“.

Парични средства и парични еквиваленти. Парите и паричните еквиваленти са артикули, които лесно се конвертират в определена сума пари и подлежат на незначителни промени в стойността. Средства, които имат ограничения за използването им към момента на предоставяне, се изключват от паричните средства и паричните еквиваленти. Парите и паричните еквиваленти се отчитат по амортизирана стойност. При изготвянето на отчетите за паричните потоци сумата на задължителните резерви, депозирани в Централната банка на Руската федерация, не беше включена в паричните еквиваленти поради съществуващите ограничения за тяхното използване (виж Коментар 11).

Финансови активи, отчитани по справедлива стойност в печалбата или загубата - Банката класифицира активи като отчитани по справедлива стойност в печалбата или загубата, ако активите:

1) са придобити или приети предимно с цел продажба или обратно изкупуване в краткосрочен план;

2) са част от портфейл от идентифицируеми финансови инструменти, които се управляват на агрегирана основа и в които последните транзакции показват действителна доходност в краткосрочен план.

Деривативите, които имат положителна справедлива стойност, също се определят като финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата, освен ако не са деривати, които са определени като ефективен инструмент за хеджиране.

Първоначално и впоследствие финансовите активи, отчитани по справедлива стойност в печалбата или загубата, се отчитат по справедлива стойност, която се изчислява или на база котирани пазарни цени, или чрез използване на различни техники за оценка, които предполагат, че финансовите активи могат да бъдат продадени в бъдеще. В зависимост от обстоятелствата могат да бъдат приложими различни техники за оценка. Наличието на публикувани ценови котировки от активен пазар се използва най-добре за определяне на справедливата стойност на даден инструмент. При липса на активен пазар се използват техники, които включват информация за скорошни пазарни транзакции между осведомени, желаещи страни по справедлив начин, позоваване на текущата справедлива стойност на друг, по същество идентичен инструмент, анализ на дисконтираните парични потоци и модели на ценообразуване. настроики. Ако има техника за оценяване, която се използва широко от участниците на пазара за определяне на цената на даден инструмент и има доказани надеждни оценки на ценовите стойности, получени в резултат на действителни пазарни транзакции, тогава се използва такава техника.

Реализираните и нереализираните печалби и загуби от финансови активи, отчитани по справедлива стойност в печалбата или загубата, се признават в отчета за доходите за периода, в който възникват като печалби минус загуби от финансови активи, отчитани по справедлива стойност в печалбата или загубата . Приходите от лихви по финансови активи, отчитани по справедлива стойност в печалбата или загубата, се отразяват в отчета за доходите като приход от финансови активи, отчитани по справедлива стойност в печалбата или загубата. Получените дивиденти се отразяват в реда „Приходи от дивиденти” в отчета за приходите и разходите като част от приходите от дейността.

Покупките и продажбите на финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата, които трябва да бъдат доставени в рамките на сроковете, определени от закона или конвенцията за този пазар (покупки и продажби по „стандартни договори“), се записват на датата на търгуване, която е датата, на която Банката се ангажира да купи или продаде даден актив. Във всички останали случаи такива транзакции се записват като деривативни финансови инструменти до настъпване на сетълмента.

Банката класифицира финансовите активи по справедлива стойност в печалбата или загубата в съответната категория към момента на придобиването им. Финансови активи, класифицирани в тази категория, могат да бъдат прекласифицирани само в следните случаи:

а) при много редки обстоятелства може да е възможно да се прекласифицират финансови активи от категорията държани за търгуване по справедлива стойност в печалбата или загубата в категорията държани до падеж на разположение за продажба, ако активът вече не се държи за цел на продажба или обратно изкупуване в близко бъдеще; и (б) може да се направи прекласификация от финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата, държани за търгуване, към заеми и вземания, ако предприятието има намерението и способността да държи финансовия актив в обозримо бъдеще до падежа.

Финансови активи на разположение за продажба – Тази категория включва недеривативни финансови активи, които са определени като налични за продажба или не са класифицирани като заеми и вземания, инвестиции, държани до падеж, финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата . Банката класифицира финансовите активи в съответната категория към момента на тяхното придобиване.

Финансовите активи на разположение за продажба първоначално се признават по справедлива стойност плюс транзакционните разходи, които са пряко свързани с придобиването на финансовия актив. В този случай по правило справедливата стойност е цената на сделката за придобиване на финансов актив. Последващата оценка на финансовите активи на разположение за продажба се извършва по справедлива стойност на база котирани пазарни цени. Определени инвестиции на разположение за продажба, които не се котират от външни независими източници, се оценяват от Банката по справедлива стойност, която се основава на скорошни продажби на подобни капиталови ценни книжа на несвързани трети страни и анализ на друга информация, като например дисконтирани парични потоци. и финансова информация за предприятието, в което е инвестирано, както и прилагането на други техники за оценка. В зависимост от обстоятелствата могат да се прилагат различни методи за оценка. Инвестициите в капиталови инструменти, за които не са налични котирани пазарни цени, се оценяват по себестойност.

Нереализираните печалби и загуби, произтичащи от промени в справедливата стойност на финансови активи на разположение за продажба, се признават в собствения капитал. Когато финансовите активи на разположение за продажба се освобождават, съответните натрупани нереализирани печалби и загуби се включват в отчета за доходите като печалби минус разходи от операции с финансови активи на разположение за продажба. Обезценките и възстановяването на предишни обезценени финансови активи на разположение за продажба се признават в отчета за доходите.

Стойността на финансовите активи на разположение за продажба се намалява, ако тяхната балансова стойност надвишава очакваната възстановима стойност. Възстановимата стойност се определя като настоящата стойност на очакваните парични потоци, дисконтирани с текущи пазарни лихвени проценти за подобен финансов актив.

Приходите от лихви по финансови активи на разположение за продажба се признават в отчета за доходите като приходи от лихви. Получените дивиденти се записват в реда „Приходи от дивиденти” в отчета за доходите като част от оперативните приходи.

При спазване на стандартните условия за сетълмент покупките и продажбите на финансови активи на разположение за продажба се записват на датата на търгуване, която е датата, на която Банката се ангажира да купи или продаде актива. Всички други покупки и продажби се записват като форуърдни транзакции, докато транзакцията не бъде уредена.

Заеми и вземания - Тази категория включва недеривативни финансови активи с фиксирани или определяеми плащания, които не се котират на активен пазар, с изключение на:

а) тези, за които има намерение да бъдат продадени незабавно или в близко бъдеще и които трябва да бъдат класифицирани като държани за търгуване, оценени при първоначално признаване по справедлива стойност в печалбата или загубата;

б) тези, които са определени като налични за продажба след първоначалното признаване;

в) такива, за които собственикът няма да може да покрие цялата значителна сума на първоначалната си инвестиция по причини, различни от намаляване на кредитоспособността, и които следва да бъдат класифицирани като налични за продажба.

Първоначално разпознаване заемите и вземанията се отчитат по справедлива стойност плюс направените транзакционни разходи (т.е. справедливата стойност на платеното или получено възнаграждение). Когато има активен пазар, справедливата стойност на заемите и вземанията се измерва като настоящата стойност на всички бъдещи парични постъпления (плащания), дисконтирани с преобладаващия пазарен лихвен процент за подобен инструмент. При липса на активен пазар, справедливата стойност на заемите и вземанията се определя чрез прилагане на един от методите за оценка.

Кредитите и вземанията се оценяват впоследствие по амортизирана стойност, като се използва методът на ефективната лихва. Когато се взема решение дали да се дисконтира актив, се вземат предвид и принципите на същественост, умереност, сравнимост и предпазливост.

Заемите и вземанията се отразяват от момента на отпускане на средства на кредитополучателите (клиенти и кредитни институции). Заемите, получени при лихвени проценти, различни от пазарните, се оценяват при отпускане по справедлива стойност, която представлява бъдещи лихвени плащания и главници, дисконтирани при пазарни лихвени проценти за подобни заеми. Разликата между справедливата стойност и номиналната стойност на заема се отразява в отчета за приходите и разходите като приход от активи, поставени при лихви над пазарните или като разход от активи, пласирани при лихви под пазарните. Впоследствие балансовата стойност на тези заеми се коригира, за да отрази амортизацията на приходите (разходите) по заеми и свързаните приходи се признават в отчета за доходите, като се използва методът на ефективната лихва.

Банката избягва възникването на загуби от обезценка при първоначално признаване на кредити и вземания.

Кредити и вземания се обезценяват само ако има обективни доказателства за обезценка в резултат на събития, настъпили след първоначалното признаване на актива и загуби, които влияят на очакваните бъдещи парични потоци на финансовия актив или група от финансови активи, могат да бъдат надеждно оценени. При оценката на обезценката се взема предвид качеството на предоставените обезпечения по кредитите.

Размерът на загубата се определя като разликата между балансовата стойност на актива и дисконтираната стойност на очакваните бъдещи парични потоци, изчислени при първоначалния ефективен лихвен процент за финансовия актив. Балансовата стойност на заемите и вземанията се намалява чрез корективна сметка за обезценка на заеми.

След като се определят обективни доказателства за обезценка на индивидуална основа и до степента, в която не съществуват такива доказателства, заемите се включват в група финансови активи със сходни характеристики на кредитен риск, които да бъдат оценени за доказателства за обезценка на колективна основа.

Трябва да се има предвид, че оценката на възможните загуби по кредита включва субективен фактор. Ръководството на Банката счита, че резервът за загуби по кредити е достатъчен за покриване на загубите, присъщи на кредитния портфейл, въпреки че е възможно в определени периоди Банката да понесе загуби, които са по-големи от резерва за загуби по кредити.

Кредити, които не могат да бъдат изплатени, се отписват срещу съответния резерв за обезценка, създаден в баланса. Отписването се извършва само след приключване на всички необходими процедури и определяне на размера на загубата. Възстановяването на предварително отписани суми се отразява в отчета за доходите по кредита в ред „Формиране на провизии за обезценка на кредита“. Намалението на предварително създадения резерв за обезценка на кредитния портфейл се отразява в отчета за доходите по кредита в ред „Формиране на резерви за обезценка на кредита“.

Други кредитни задължения - В хода на нормалната дейност Банката поема други кредитни ангажименти, включително акредитиви и гаранции. Банката отчита специални резерви за други задължения, свързани с кредити, ако има голяма вероятност от понасяне на загуби по тези задължения.

Закупени сметки - Придобитите записи на заповед се класифицират в зависимост от целта на придобиването им в категорията финансови активи: финансови активи, отчитани по справедлива стойност в печалбата или загубата, заеми и вземания, финансови активи на разположение за продажба, като впоследствие се осчетоводяват по счетоводен ред. политики, представени в тази бележка за тези категории активи.

Дълготрайни активи Имотите, машините и оборудването се отчитат по историческа цена намалена с натрупаната амортизация и провизиите за обезценка. Историческата цена за сгради, налични в баланса на Банката към момента на първото прилагане на МСФО (с изключение на незавършено строителство и капиталови инвестиции в наети съоръжения) се разбира като преоценена стойност към момента на първото прилагане на МСФО за; други дълготрайни активи - цената на придобиване, коригирана до еквивалента на способността на руската покупна цена на рублата към 31 декември 2002 г. Ако балансовата стойност на даден актив надвишава неговата прогнозна възстановима стойност, балансовата стойност на актива се намалява до неговата възстановима стойност и разликата се признава в отчета за доходите. Очакваната възстановима стойност се определя като по-голямата от нетната реализируема стойност на актива и стойността му в употреба. В последния случай размерът на реализираната печалба от преоценка е разликата между амортизацията, базирана на преоценената балансова стойност на актива, и амортизацията, базирана на неговата първоначална цена.

Незавършеното строителство и капиталовите инвестиции в наети съоръжения се отчитат по историческа цена, коригирана към еквивалента на покупателната способност на валутата на Руската федерация към 31 декември 2002 г. за съоръжения в процес на изпълнение преди 31 декември 2002 г., минус надбавка за обезценка. След завършване на строителството, активите се прехвърлят в съответната категория имоти, машини и съоръжения или инвестиционни имоти и се записват по тяхната балансова стойност към момента на прехвърлянето. Незавършеното строителство не подлежи на амортизация до въвеждането на актива в употреба.

Офисното и компютърното оборудване е посочено по цена на придобиване, коригирана към еквивалентната покупателна способност на руската рубла към 31 декември 2002 г., намалена с натрупаната амортизация.

Печалбите и загубите, произтичащи от продажбата на имоти, машини и съоръжения, се определят на базата на тяхната балансова стойност и се вземат предвид при изчисляване на размера на печалбата/(загубата). Разходите за ремонт и поддръжка се признават в отчета за доходите, когато са направени.

Амортизация - Амортизацията се изчислява по линейния метод за полезния живот на активите, като се използват следните норми на амортизация:

Амортизацията се признава дори ако справедливата стойност на даден актив надвишава неговата балансова стойност, при условие че остатъчната стойност на актива не надвишава неговата балансова стойност. Ремонтът и поддръжката на актив не премахва необходимостта от амортизация.

В новите счетоводни стандарти в микрофинансиращите организации се появява нова концепция за микрофинансиращите организации при издаване на заеми - ефективен лихвен процент (ERR). ESP трябва да се изчислява с помощта на метода на дисконтирания паричен поток.

За да разберете този проблем, първо трябва да разберете какво означава тази ставка, как да я изчислите и какво трябва да направите, когато я получите. Следователно анализът на този въпрос ще се определя от следните етапи:

1. Какво е ESP?

2. Какво е дисконтиране?

4. Какво трябва да се направи след изчисляване на ESP?

Точка 1. Какво е ESP?

ESP (ефективен лихвен процент) е годишният лихвен процент, при който се издава заем, който отчита всички плащания, които съпътстват процеса на издаване на заем от организацията, а също така отчита обезценяването на парите във времето.

Този лихвен процент се нарича още „справедлив“, защото отразява реалния лихвен процент по кредита, като се вземе предвид факторът време.

Точка 2. Какво е отстъпка?

Вземане на определението от Wikipedia:

"Дисконтирането е определянето на стойността на паричния поток чрез привеждане на стойността на всички плащания до определен момент от време. Дисконтирането е основата за изчисляване на стойността на парите, като се вземе предвид факторът време."

Не е тайна, че парите губят своята стойност с времето. Например, с 1000 рубли днес ще можем да купим повече от 1000 рубли след година.

И така, дисконтирането е процедура, която ви позволява да определите бъдещата стойност на парите „днес“. Тези. колко ще струват нашите 1000 рубли след година (месец/седмица), две и т.н. Например, 1000 рубли днес, след година ще имат стойност от 900 рубли. Това означава, че хиляда с отстъпка е 900 рубли.

Математическата формула за дисконтиране в общия случай ще бъде следната:

ПП - плащане с отстъпка, т.е. в нашия пример е 900 рубли.

PDD - плащане преди сконтиране, т.е. в нашия пример това е 1000 рубли.

N е броят години от дата в бъдещето до текущия момент; в случай на издадени заеми, това може да бъде разликата между датата на заема и датата на следващото плащане, разделена на 365 дни. След това във формулата, вместо индикатора N, можете да използвате индикаторите Dв и Dп, където Dв е датата на издаване на заема, Dп е датата на следващото плащане. Формулата ще изглежда така:

Така че в тази формула за дисконтиране: R – и ще бъде лихвеният процент ESP, който трябва да намерим.

Клауза 3. Изчисляване на ESP с помощта на метода на дисконтиране.

1) Изградете парични потоци. Паричният поток се отнася до движението на пари по време на издаването и изплащането на заем. За да се изчисли ESP, първият паричен поток е издаването на заем и този поток има знак минус. Останалите потоци са плащания по график и са със знак плюс. Ако графикът има едно плащане, както в случая с краткосрочните заеми, тогава ще има само два потока.

Всъщност конструирането на парични потоци означава изграждане на график за плащане, където първото плащане ще бъде сумата на издадения заем със знак минус.

Например, заемът е издаден при лихва от 91,25% годишно за 6 месеца, докато кредитополучателят е платил такса за издаване от 2000 рубли. Графикът на анюитетните плащания ще изглежда така:

2) Намерете лихвен процент R (ESP), при който сумата от всички дисконтирани (намалени до бъдеща стойност) потоци при даден процент ще бъде равна на нула.

Тези. ако го погледнете, по същество трябва да намерим лихвен процент (ERR), при който сумата на заема и лихвите, получени по него в бъдеще, като се вземе предвид обезценяването на емитираните пари във времето, ще бъдат равни на първоначално издадения заем.

Още веднъж, всички плащания в графика, като се вземат предвид лихвата и други плащания след дисконтиране на всяко плащане, трябва да бъдат равни на първоначалната сума на кредита.

Оставащата задача е да отстъпите всяко плащане в графика. Но възниква въпросът: как да изберем такава ставка? Правенето на това ръчно е доста трудоемко. Това може да стане само чрез селекция, което от гледна точка на изчисленията на хартия не е реалистично, тъй като итерациите, които трябва да се направят, за да се определи точно скоростта, могат да бъдат стотици и хиляди.

Какви опции има?

Всъщност има две от тях:

1. Използвайте функцията NET INDEX, която е достъпна във всеки редактор на електронни таблици като Excel.

Въведете график за плащане, в който на първия ред е сумата на кредита с минус, отворете функцията NET INC и изберете цялата таблица като диапазон от стойности, натиснете Enter - получавате лихвения процент, т.е. ESP.

2. Използвайте инструменти вашия софтуерен продукт, които използвате в работата си при издаване на заеми.

При изчисляване таблицата с оригиналния график ще бъде допълнена с график на дисконтираните потоци и ще изглежда така:

Както може да се види от графиката, сборът на всички плащания с отстъпка е близо до 0.

Такива изчисления са възможни с помощта на дисконтовия процент:

ESP = 174,96% годишно.

Но това не е всичко. Тук преминаваме към следващата точка.

4. Какво трябва да се направи след изчисляване на ESP?

След като бъде изчислен ESP, е необходимо да се сравни с пазарните стойности на ESP. Всяка компания трябва да определи пазарните стойности самостоятелно, т.е. анализирайте ретроспективно стойностите на ESP на други компании, от уебсайта на Централната банка, от медиите и други източници и одобрете максималните стойности на ESP (мин./макс.) във вашата счетоводна политика за всеки вид заем. Освен това трябва да определим процента, който ще се използва за отстъпка на плащанията според графика, в случай че нашият изчислен процент на ESP не попада в пазарните стойности.

Че. трябва да дефинираме три стойности:

Долната граница на пазарния процент, например 130%

Горната граница на пазарния процент, например 140%

Дисконтовият процент, с който ще дисконтираме плащанията и който попада в даден интервал, например, нека бъде 137%.

Ако полученото ESP не попада в обхвата на максималните стойности на пазарните проценти, например нашият курс се оказа 197,5%, е необходимо да се дисконтират всички бъдещи плащания според графика с предварително определен дисконтов процент. В нашия пример процентът е 140%.

В резултат на това, като сметнахме всички бъдещи потоци, получаваме сума от 51 851,99 рубли. В диаграмата по-долу това е най-външната жълта клетка - сборът от всички плащания, дисконтирани при процент от 140%:

Ние сравняваме тази сума с размера на издадения заем и определяме дали е повече или по-малко.

В нашия пример тя се оказа по-висока и това е логично, тъй като нашето ESP се оказа по-високо от пазарното.

Ако се окаже повече, тогава трябва да отразим печалбата при първоначално признаване, т.е. направете съответното записване в счетоводството.

Окабеляването ще изглежда така:

Dt 488.07 - Kt 715.01 в размер на 1851,99 рубли.

В този случай всеки акаунт ще има свой собствен личен акаунт.

Вместо сметка 488.07 може да има друга заемна сметка, в зависимост от ситуацията. В този пример е избрана сметка за микрокредити с физически лица. лице.

Ако се беше оказало по-малко, тогава трябваше да отразим загубата при първоначално признаване, т.е. направете съответното записване в счетоводството.

Окабеляването ще изглежда така:

Dt 715.02 - Kt 488.08

След това, при всяка промяна в паричния поток, а именно при изплащане на заем или натрупване на лихва, трябва отново да дисконтираме всички бъдещи парични потоци и да отразим корекциите. Такива корекции трябва да се направят преди изплащането на заема. В резултат на всички корекции по време на окончателното изплащане на кредита, всички наши корекции на база начисляване ще бъдат равни на нула.

По този начин печалбата или загубата, отразена преди това в самото начало, ще се върне на 0.

Към отчетната дата 1 януари 2011 г., като се използва амортизираната стойност за оценка на финансовите активи и финансови пасиви, в баланса на банката са признати следните финансови инструменти:

финансов актив - дългосрочна облигация с лихвен доход;

финансов актив - заем на клиент - юридическо лице;

финансов актив - заем на клиент - физическо лице I;

финансов актив - заем на клиент - физическо лице II;

финансов пасив - дългова ценна книга с лихвен доход.

Условията на тези финансови инструменти са както следва:

Облигация с номинална стойност 10 000 рубли. с доход от лихви е придобит от банката при първоначалното пласиране на 01.01.2009г. за 11 000 rub. Приходите от лихви се определят на 5%, получавани годишно, като еднократна сума. Срокът на обръщение е 5 години.

Към отчетната дата 01.01.2011г. Балансовата стойност на облигацията е 11 000 рубли.

Заем на юридическо лице в размер на 600 000 рубли. издадени през отчетния период 01.05.2010г. за период от 2 години при 3% годишно с погасяване на главницата и плащане на лихва за ползване на заема по време на срока на договора на интервали от веднъж на всеки четири месеца. Плащанията за погасяване на главния дълг възлизат на 100 000 рубли. Лихвите се изчисляват върху действителния остатък на дълга. Пазарният процент за подобни заеми към датата на издаване е 12% годишно.

Към отчетната дата 01.01.2011г. Остатъкът на дълга на кредитополучателя по заема е 400 000 рубли.

Заем на физическо лице I в размер на 18 000 рубли. издаден на 1 ноември 2009 г. за срок от 3 години при лихвен процент на рефинансиране плюс 2 процентни пункта. За този заем клиентът плати комисионна в размер на 300 рубли. при получаване. Тази сума се признава от банката в съответните сметки за приходи от комисионни. Към датата на издаване на заема процентът на рефинансиране е 12% годишно. Погасяването на главницата и плащането на лихвата за ползване на заема се извършва веднъж на два месеца. Плащанията за погасяване на главницата са в размер на 1000 рубли. Лихвите се изчисляват върху действителния остатък на дълга.

Заем на физическо лице II в размер на 10 000 рубли. издаден на 01.07.2009 г. за период от 2 години при 2% годишно с погасяване на главницата и плащане на лихва за ползване на заема по време на срока на договора на интервали от веднъж на всеки шест месеца. Плащанията за погасяване на главния дълг възлизат на 2500 рубли. Лихвите се изчисляват върху действителния остатък на дълга. Пазарният процент за подобни заеми към датата на издаване е 10% годишно.

Към отчетната дата 01.01.2011г. Остатъкът на дълга на кредитополучателя по заема е 2500 рубли.

Дългова гаранция с номинална стойност 1 000 000 рубли. с доход от лихви, продаден при издаване на 01.01.2010 г. за 470 000 рубли. Ценната книга ще бъде изкупена от емитента след 10 години на номинална стойност от 1 000 000 RUB. Приходът от лихви е определен на 3% годишно, платими еднократно годишно. Банкови разходи, свързани с емитирането на ценни книжа (транзакционни разходи) в размер на 20 000 рубли. признати от банката в периода на възникването им в съответните разходни сметки.

Към отчетната дата 1 януари 2011 г. балансовата стойност на ценната книга е 1 000 000 рубли.

Таблица 1 - Изходни данни за финансовите инструменти

1. Амортизираната стойност и ефективният лихвен процент към датата на признаване се определят, както следва.

1.1. лихвоносни облигации:

Амортизираната стойност се определя като общата стойност на паричните потоци при признаване и възлиза на 10 000 + 1 000 = 11 000 рубли;

Ефективният лихвен процент се определя по формула (2) чрез заместване на амортизираната себестойност и изчисляване на лихвения процент и е 2,827%;

1.2. заем на юридическо лице:

Ефективният лихвен процент е равен на преобладаващата норма на възвръщаемост на пазара за подобни финансови инструменти и е 12% годишно към датата на признаване;

Амортизираната (справедлива) стойност се определя чрез дисконтиране на бъдещи парични потоци в съответствие с договорните условия на този финансов инструмент при пазарния лихвен процент към датата на признаване и възлиза на 543 161 рубли. Разходите за признаване по справедлива стойност са 600 000 - 543 161 = 56 839 рубли. и се отнасят за отчетния период;

1.3. заем на физическо лице I:

Амортизираната стойност се определя като общата стойност на паричните потоци при признаване и е: 18 000-300 = 17 700 рубли;

Ефективният лихвен процент се определя по формула (2) чрез заместване на амортизираната себестойност и изчисляване на лихвения процент и е 2,539%;

1.4. заем на физическо лице II:

Ефективният лихвен процент е равен на преобладаващата норма на възвръщаемост на пазара за подобни финансови инструменти и е 10% годишно към датата на признаване;

Амортизираната (справедлива) цена се определя чрез дисконтиране на бъдещите парични потоци в съответствие с договорните условия на този финансов инструмент при пазарния лихвен процент към датата на признаване и възлиза на 9 092 рубли. Разходите от признаване по справедлива стойност са 10 000 - 9 092 = 908 рубли. и се отнасят за периода, предхождащ отчетния период;

1.5. лихвоносна дългова гаранция:

Амортизираната стойност към датата на признаване се определя като общата стойност на паричните потоци при признаване и възлиза на 470 000 - 20 000 = 450 000 рубли;

Ефективният лихвен процент се определя по формула (2) чрез заместване на амортизираната себестойност и изчисляване на лихвения процент и е 13,2288%.

Обобщаваме намерените стойности в таблица 2:

Таблица 2 – Ефективен лихвен процент по финансови инструменти

2. За всеки финансов инструмент се съставя амортизационен план:

2.1. финансов актив - облигация с лихвен доход:

2.2. финансов актив - заем на юридическо лице:

2.3. финансов актив - заем на юридическо лице I:

2.4. финансов актив - заем на физическо лице II:

2.5. финансов пасив - дългова ценна книга с лихвен доход:

3. Данните за всички финансови инструменти към отчетната дата 01/01/2011 ще бъдат въведени в общи таблици за изчисляване на сумите на корекциите в баланса и отчета за приходите и разходите, както следва:

4. При признаването на финансови инструменти, следните суми бяха разпределени към съответните сметки за приходи и разходи, за които трябва да се направят корекции:

В този случай сумите са 530 000 и 20 000 рубли. се отнасят за отчетния период, а сумата е 300 рубли. - към периодите, предхождащи отчетния период.

В допълнение, за някои от получените заеми (тъй като техните условия не са пазарни) има разлика между тяхната амортизирана (справедлива) стойност и тяхната балансова стойност към датата на признаване, на която също трябва да се направи корекция.

Ние ще определим размера на корекциите въз основа на данните към датата на признаване, както следва:

В този случай сумата е 56 839 рубли. се отнася за отчетния период, а сумата е 908 рубли. - към периодите, предхождащи отчетния период.

5. За изготвяне на отчетите към 01.01.2011 г. се правят следните корекции на финансовите отчети, като се използват наличните данни (таблица с корекции на отчетите за 2010 г.):

Балансът отразява амортизираната стойност на финансовия инструмент към датата на отчета, определена въз основа на данни от амортизационни планове или по формула (2). Корекцията се извършва за разликата между отчетната стойност и амортизираната стойност на финансовия инструмент към отчетната дата с помощта на данните в таблица 3 (колона 4 от таблицата на корекциите към отчета за 2010 г.);

Изключени са сумите на отстъпката и транзакционните разходи, като се използват данните в таблица 5 (колона 5 от таблицата с корекции на отчетите за 2010 г.);

Разликата между справедливата (амортизирана) стойност на финансов инструмент (заем, издаден при непазарни условия) и балансовата му стойност към датата на признаване се признава, като се използват данните в таблица 6 (колона 6 от таблицата с корекции на отчет за 2010 г.);

За разликата между приходите (разходите) при декларирани и ефективни лихвени проценти, приходите (разходите) по тези финансови инструменти се коригират с помощта на данните в таблица 4 (колона 7 от таблицата за корекции към отчетността за 2010 г.).

6. През следващата отчетна година за отчитане към 01.01.2012 г. за тези финансови активи ще бъдат включени коригираните данни за 2011 г.

През 2011 г. се случиха следните действия.

За кредит на юридическо лице е създаден специален резерв за покриване на евентуални загуби по активи, изложени на кредитен риск (налице е факт на неплащане) (наричан по-долу резерв). Към 01.01.2012 г. действителният дълг по заема е 200 000 рубли. Резервът е създаден в размер на 50%, което е 100 000 рубли. Амортизираната стойност към същата дата е 191 457 рубли.

За определяне на амортизируемата стойност към 1 януари 2012 г. е необходимо да се изчисли загубата от обезценка. Паричните потоци (CF) за този финансов актив, оценени като се вземат предвид очакваните загуби, ще възлизат на 100 000 рубли. (200 000 х 50%). Броят на оставащите периоди на плащане (n) според договорните условия на финансовия актив е 1. Нека заместим стойностите на DP, n и ефективния лихвен процент за този финансов актив, определен при признаването му (EPR = 4% ) във формулата и определяне на загубата от обезценка. Сумата на загубата от обезценка ще бъде 96 154 рубли. Нека изготвим нов амортизационен план въз основа на амортизираната стойност на финансовия актив, като вземем предвид загубата от обезценка и бъдещите парични потоци за този финансов актив (новата стойност на EIR ще бъде 4,9285%):

финансов актив - заем на юридическо лице след създаване на резерв:

Освен това през 2011 г. процентът на рефинансиране е намален от 01.09.2011 г. с 2 процентни пункта и е 10% годишно. Тъй като заемът за физическо лице I предвижда плащане на лихва в размер на процента на финансиране плюс два процентни пункта, амортизационният план за този заем се променя. Новият амортизационен график се съставя въз основа на амортизираната стойност на заема към датата на промяна на лихвения процент, която възлиза на 6 947 рубли, и очакваните потоци на плащания, изчислени при новоустановения обявен лихвен процент (10% + 2% = 12 % годишно, или 2% за периода ). В този случай новата стойност на EPS ще бъде 2,202% за периода. За да направим корекции, ще съставим нов амортизационен план в съответствие с наличните данни:

финансов актив - заем на физическо лице I от момента, в който процентът на рефинансиране се промени:

При отчитане балансът отразява амортизираната стойност на финансовия инструмент към датата на отчета като амортизираната стойност към датата на признаване, минус сумата на изплащане на главницата, плюс (минус) амортизацията на разликата между сумата към датата на признаване и сумата към датата на падежа и минус загубата от обезценка. Амортизираната стойност на финансов инструмент към отчетната дата (например 01.01.2012 г.) се определя като неговата амортизирана стойност към предходната отчетна дата (например 01.01.2011 г.) минус сумата на изплащането на главницата през отчетната година плюс (минус) амортизация на разликата между сумата към датата на признаване и сумата към датата на падежа, свързана с отчетната година.

Компаниите, които се отчитат по МСФО, използвайки трансформация, често са изправени пред проблема с изчисляването на амортизираната стойност на заеми, облигации или други финансови инструменти, оценени по амортизирана стойност.

Счетоводство съгласно МСС 39

Съгласно МСС 39 „Финансови инструменти: Признаване и оценяване”, финансовите активи от категории 2 и 3 (Таблица 1) и финансовите пасиви от Категория 2 (Таблица 2) се оценяват първоначално по справедлива стойност (настояща стойност). Последващата им оценка трябва да се извърши по амортизирана стойност.

маса 1

Счетоводно отчитане и последваща оценка на финансови активи

таблица 2

Счетоводно отчитане и последваща оценка на финансовите задължения

Таблица 3 се основава на изчисляването на амортизираната стойност, чиято формула е дадена на стр. 23:

Амортизираната сума на FA/FO към датата на признаване в нашия случай е AmCost_1;

Размерът на погасяване на главницата е сумата в колона „Прехвърлена лихва и цена на ФА/ФО“, попълнена на база условията на собственост на ФА/ФО;

Натрупаната амортизация е разликата между AmCost_1 и AmCost_2 (последната) или колоната „Сума на амортизацията“;

Загуба от обезценка е сумата на „загубения доход“ (в нашия случай, недостигът на лихвен доход), цената на FA/FO или лихвата, вероятността от която е ниска. Стойността на FA/FO се въвежда в таблицата, като се взема предвид загубата от обезценка.

Таблица 4

Изчисляване на амортизираната стойност на облигациите

Таблица 5

Отражение в репортажа

Пример 2

Счетоводно отчитане на безлихвен заем

Условия

На 31 декември 2004 г. фирма „А” отпуска заем на фирма „Б” в размер на €100 000 за 3 години. Съгласно условията на кредита не се начисляват или плащат лихви, т.е. кредитът е безлихвен. Пазарната лихва за подобен кредит е 10%.

Руско счетоводство

В руското счетоводство безлихвен заем ще бъде първоначално признат и впоследствие оценен по сумата на прехвърлените средства.

За компания А такъв заем е неизгоден, тъй като няма да получи лихва (компанията може да направи депозит в банката и ще получи лихва при същите условия). Следователно тази част от ползата, която „А“ не е получила, се признава като загуба в момента на признаване на заема.

Изчисляване

Тъй като се очаква един паричен поток от заема (т.е. сумата на неговото изплащане), цената на заема трябва да се изчисли с помощта на проста формула за дисконтиране:

PV= 100 000 / (1 + 0,1) 3 = €75 131 - справедлива стойност на заема към момента на издаването му (31 декември 2004 г.).

След това трябва да определите амортизираните разходи в края на следващите периоди и амортизацията (приходи от лихви), за които попълваме таблицата за изчисление (Таблица 6) съгласно инструкциите в Таблица. 3.

Таблица 6

Таблица 7

Отражение в репортажа

Пример 3

Отчитане на заем с непазарен (неблагоприятен) лихвен процент и лихвени плащания в края на всяка година

Условия

На 31 декември 2004 г. фирма „А” отпуска заем на фирма „Б” в размер на €300 000 за 3 години. Съгласно условията на заема лихвата се дължи в края на всяка година в размер на 2% годишно (непазарен процент), докато пазарната лихва за подобен заем е 10%.

Годишните плащания ще бъдат съответно: €300 000 x 2% = €6000.

Компания А класифицира издадения заем в категория 3 „Заеми и вземания“ съгласно класификацията на IAS 39.

Руско счетоводство

Лихвата се начислява ежегодно в размер на лихвения процент, посочен в договора за кредит.

Счетоводство по МСФО. Изчисление за трансформационни корекции

За компания „А“ такъв заем не е напълно изгоден, тъй като тя няма да получи сумата на лихвата (компанията може да направи депозит в банки и ще получи повече лихвени приходи при същите условия, отколкото реално получава). Следователно частта от ползата, която тя няма да получи, трябва да бъде призната като загуба в момента на признаване на заема.

Тъй като се очакват няколко парични потоци от заема (лихвени суми в края на всяка година и сумата на заема след 3 години), цената на заема трябва да се изчисли, като се използва следната формула за дисконтирани парични потоци:

н
PV= ΣCF i/ (1 + r)аз,
i=1

Където PV- текущи (сконтирани) разходи;

CFI- паричен поток за съответната година (от 1 до n-та);

r- отстъпка;

i- пореден номер на периода;

н- брой периоди,

PV= CF 1 / (1 + r) 1 + CF 2 / (1 + r) 2 + …+ CF n/ (1 + r)н,

PV= 6000 / (1 + 0,1) 1 + 6000 / (1 + 0,1) 2 + (6000 + 300 000) /(1 + 0,1) 3 = € 240 316.

Таблица 8

Изчисляване на амортизираната стойност на кредита

Таблица 9

Отражение в репортажа

Условия

На 31 декември 2004 г. фирма „А” отпуска заем на фирма „Б” в размер на €300 000 за 3 години. Съгласно условията на заема лихвата се дължи в края на всяка година при 12% годишно (непазарен процент), докато пазарната лихва за подобен заем е 10%.

Годишните плащания ще бъдат съответно: €300 000 x 12% == €36 000 Има голяма вероятност да получите лихвен доход и сумата на заема.

В съответствие със счетоводната политика печалбата, получена от преоценка на предоставени заеми, се отразява в отчета за доходите към момента на отпускане на такъв заем.

Компания А класифицира издадения заем в категория 3 „Заеми и вземания“ съгласно класификацията на IAS 39.

Руско счетоводство

В руското счетоводство заемът ще бъде първоначално признат и впоследствие оценен по сумата на прехвърлените парични средства.

Лихвата се начислява ежегодно в размер на лихвения процент, посочен в договора за кредит.

Счетоводство по МСФО. Изчисление за трансформационни корекции

За компания А такъв заем е много изгоден, тъй като ще получи повече лихва, отколкото ако е издала заем при пазарна лихва. Следователно тази част от ползата, която тя ще получи в допълнение, се признава като печалба в момента на признаване на заема, ако вероятността да получи сумата на заема и очакваната лихва е много висока.

Изчисляване

Тъй като се очакват няколко парични потоци от заема (лихвени суми в края на всяка година и сумата на заема след 3 години), цената на заема трябва да се изчисли, като се използва следната формула за дисконтирани парични потоци:

н
PV= ΣCF i/ (1 + r)аз,
i=1

PV= 36 000 / (1 + 0,1) 1 + 36 000 / (1 + 0,1) 2 + (36 000 + 300 000) / (1 + 0,1) 3 = € 314 921.

Таблица 10

Изчисляване на амортизираната стойност на кредита

Таблица 11

Отражение в репортажа

Следващият брой ще разгледа счетоводното отчитане на разходите по заеми и облигации, преоценени по амортизирана стойност, както и заеми с частично погасяване на дълга по време на срока на заема.